Dies ist keine Anlageberatung. Der Autor hat keine Position in einer der genannten Aktien. Wccftech.com hat eine Offenlegungs- und Ethikrichtlinie.
Tesla sorgt endlich für Furore in der Welt des autonomen Fahrens, indem es die Full Self-Driving (FSD)-Fähigkeit seines Autopilot-Systems öffnet alle in Nordamerika. Mit diesem Schritt geht jedoch eine räuberische Nachfrage nach Chips einher, die Tesla nun zu befriedigen versucht, indem es nicht nur TSMC erschließt, sondern auch ein eigenes Chip-fokussiertes Joint Venture (JV) in China gründet.
Die chinesische Publikation IJiWei berichtete vor einigen Tagen, dass Tesla ein Joint Venture mit dem Schweizer Automobil-Halbleiterunternehmen Annex gegründet hat. Das Joint Venture verfügt über ein eingetragenes Kapital von 150 Millionen US-Dollar, wobei Annex einen Anteil von 55 Prozent besitzt, gefolgt von der Jinan Zurich Annex Equity Investment Fund Partnership mit 40 Prozent und den restlichen 5 Prozent im Besitz von Tesla. Denken Sie daran, dass der Jinan Zurich-Fonds Annex bereits im Juni 2022 für 5 Milliarden US-Dollar erworben hat.
Inzwischen hat Tesla Berichten zufolge eine platziert massive Bestellung für Chips mit TSMC. Der Auftrag ist Berichten zufolge so groß, dass er Tesla im nächsten Jahr zu einem der Top-7-Kunden von TSMC machen wird. Die Chips werden auf den 4/5-Nanometer-Knoten von TSMC hergestellt.
Zur Auffrischung war Samsung für die Herstellung von Teslas FSD 3.0-Chips auf seiner 14-nm-Architektur verantwortlich. Allerdings wendet sich Tesla nun offenbar von Samsung ab und Richtung TSMCgemäß der Berichterstattung von DigiTimes.
Ich würde erwarten $TSLA einmalige Def Rev von ~1 Mrd. USD im 4. Quartal anzuerkennen, wenn FSD V11 am Jahresende in den USA allgemein veröffentlicht wird. Die meisten Analysten werden es auf einmal aus dem EPS absichern. Die laufende FSD-Nutzungsrate könnte steigen, sobald Käufer von Elektrofahrzeugen wissen, dass sie FSD sofort nach dem Kauf verwenden können.
– Gary Black (@garyblack00) 23. November 2022
Unterdessen wird erwartet, dass Tesla im vierten Quartal 2022 rund 1 Milliarde US-Dollar an FSD-bezogenen abgegrenzten Einnahmen verbuchen wird, wie aus der Aufstellung von Gary Black, dem geschäftsführenden Gesellschafter des Future Fund, hervorgeht:
„Wir schätzen, dass $TSLA seit der Verfügbarkeit von FSD 400.000 FSD-Pakete für durchschnittlich 9.000 US-Dollar verkauft hat. Unter der Annahme von 300.000 verkauften Einheiten in den USA und 40 % nicht amortisierter Def-Rev, bedeutet dies eine potenzielle Def-Rev-Freisetzung von 1,1 Mrd. USD.“
Für die Uneingeweihten hat Tesla vor einiger Zeit die visionsbasierte Iteration seines Autopiloten mit viel Tamtam eingeführt. Der Grund dafür ist, dass der Autopilot mit acht hochauflösenden Kameras und einem neuronalen Hightech-Netzwerk zur Interpretation der visuellen Hinweise die Art und Weise nachahmen würde, wie Menschen auf der Straße Entscheidungen treffen.
Im vergangenen Jahr stellte Tesla den 7-nm-basierten D1-Chip für den Betrieb seines hauseigenen Dojo-Supercomputers vor, den das Unternehmen zum Trainieren seines neuronalen Autopilot-Netzwerks verwendet, indem es visuelle Clips einspeist, die von Millionen von Elektrofahrzeugen aufgenommen wurden, die bereits auf der Straße sind. Die EV-Firma enthüllte bei der jüngsten Chips 34-Veranstaltung ziemlich viele Details über ihren Dojo-Supercomputer. Tesla plant den Bau seines ersten Dojo-Exapods im Jahr 2023. Insgesamt plant das Unternehmen den Bau von 7 solcher Exapods, um das Training seines neuronalen Autopilot-Netzwerks zu beschleunigen.