Peak
Neo betreibt eine Reihe von Vermögens- und Vermögensverwaltungsdiensten und bedient Unternehmen, Staats- und Pensionsfonds sowie große Family Offices und Privatpersonen mit sehr hohem Nettovermögen. Das Unternehmen, das 2021 seine Geschäftstätigkeit aufnahm, habe bereits über 1.000 Kunden, sagte Neo-Gründer Nitin Jain in einem Interview.
Die beiden Unternehmen behalten sich die Option vor, den Umfang der Investition zu erhöhen, sagten sie. TechCrunch berichtete im August, dass Peak XV mit Neo wegen einer Investition zusammenarbeitete. Neo hatte zuvor etwa 40 Millionen US-Dollar von einer Liste nicht genannter Investoren eingesammelt.
Obwohl Indien bei den vermögenden Privatpersonen unter den BRICS-Ländern nach China an zweiter Stelle steht und mehr als 14.000 sehr vermögende Haushalte beherbergt, bleibt der Vermögensverwaltungssektor Indiens unterentwickelt und leidet unter einem Vertrauensdefizit und falsch ausgerichteten Anreizen.
Ein Grund dafür sei, dass die Branche oft mehr auf Produktverkäufe als auf maßgeschneiderte Finanzberatung ausgerichtet sei, sagte Jain, der wie viele seiner Mitbegründer und andere Gründungsmitglieder von Neo das Unternehmen nach langen Stationen beim Investmentgiganten Edelweiss gründete.
Das Führungsteam von Neo. Bildnachweis: Neo
Auf der Beratungsseite fungiert Neo als erweiterter CIO für Multi Family Offices, nimmt an deren Anlageausschüssen teil und bietet Ansichten zur Vermögensallokation, zur Unternehmensholdingstruktur und zur Besteuerung.
„Wir sitzen auf ihrer Seite. Es unterscheidet sich geringfügig von der klassischen Vermögensverwaltungspraxis, da wir sie sowohl beraten als auch Produkte verkaufen. Das ist also ein sehr einzigartiges Angebot“, sagte er.
Das Startup arbeitet mit mehreren Kundenbetreuern zusammen und stellt ihnen zusätzliche Ressourcen und Anreize zur Verfügung, die ihre bestehenden Praktiken ergänzen. Jain sagte, er schätzt, dass 350 bis 400 RMs in Indien 70 bis 75 % des Vermögens kontrollieren. Neo werde in den nächsten zwei bis drei Jahren etwa 100 von ihnen anlocken, sagte er.
Auf der Vermögensverwaltungsseite konzentriert sich Neo auf langfristige renditebasierte Lösungen im Immobilien- und Privatkreditbereich für Kunden, die mit ihren Investitionen Erträge erzielen möchten.
Neo verwalte bereits ein Vermögen von rund 3 Milliarden US-Dollar, hieß es. Das Startup benötige kein neues Kapital und rechne nicht damit, in Zukunft mehr als eine weitere Finanzierungsrunde einzuwerben, sagte Jain.
Sakshi Chopra, Geschäftsführer bei Peak XV Partners, sagte, das Unternehmen habe Jains Reise über ein Jahr lang verfolgt und in Neo die richtige Kombination aus Erfahrung, Fachwissen und Möglichkeiten gefunden.
„Das Gründerteam, das Vermögensgeschäfte bei Nuvama und Edelweiss aufgebaut hat, ist von sehr hoher Qualität und das ist alles, was sie im Laufe ihres Lebens getan haben“, sagte sie in einem Interview und fügte hinzu, dass die beiden Firmen vor etwa 15 Monaten mit der Zusammenarbeit begonnen hätten. „Wir teilen die Philosophie, Gutes für die Menschen zu tun, die uns ihr Geld anvertrauen.“
Die Partnerschaft mit Peak
Regionale Zusammensetzung der globalen Vermögensverteilung im Jahr 2022. Während sich der Großteil der indischen Bürger in der unteren Hälfte der globalen Verteilung befindet, führen die hohe Vermögensungleichheit und die große Bevölkerung dazu, dass eine beträchtliche Anzahl indischer Bürger auch die obersten Vermögensstufen besetzen. Daten und Bild: UBS
Mit der Investition in Neo erweitert Peak XV Partners sein Portfolio an Startups, die in der Kategorie Asset- und Wealth-Management tätig sind. Das Venture-Unternehmen unterstützt auch CRED und Groww, obwohl beide derzeit unterschiedliche Zielgruppen bedienen.
Und immer mehr Akteure bereiten sich darauf vor, den Markt zu bedienen. Jio Financial Services – unterstützt von Reliance Industries, geführt von Asiens reichstem Mann Mukesh Ambani – gab im Juli bekannt, dass es mit BlackRock eine Partnerschaft geschlossen hat, um ein Vermögensverwaltungsunternehmen namens Jio BlackRock zu gründen, das darauf abzielt, Indiens wachsende Investorenbasis zu bedienen.