Zinssätze heute: Die Bank of England wird die Zinssätze voraussichtlich trotz sinkender Inflation beibehalten

Ein Zinssatz ist ein Maß dafür, wie hoch die Kosten für die Aufnahme von Geld sind bzw. wie hoch die Rendite beim Sparen ist.

Wenn Sie sich Geld leihen, normalerweise von einer Bank, entspricht der Zinssatz für dieses Geld dem Betrag, der Ihnen für die Kreditaufnahme berechnet wird.

Es handelt sich um eine zusätzliche Gebühr zum Gesamtkreditbetrag, die als Prozentsatz des Gesamtbetrags ausgewiesen wird.

Höhere Prozentsätze bedeuten, dass der Kreditgeber mehr Geld für die Kreditaufnahme zahlt.

Wenn Sie Geld auf einem Bankkonto sparen, ist der Zinssatz für dieses Geld der Betrag, den Sie zusätzlich zu Ihren Ersparnissen erhalten. Banken zahlen Ihnen einen Prozentsatz Ihrer gesamten Ersparnisse aus, normalerweise am Ende des Jahres.

Die Entwicklung der britischen Inflation ist sicherlich ermutigend und spricht für eine Lockerung der Politik in naher Zukunft“, sagte Ellie Henderson, Analystin bei Investec.

„Unser Basisszenario ist eine erste Zinssenkung im Juni.

„Darüber hinaus geht es nicht nur um die tatsächliche Inflation, auch die Erwartungen spielen eine wichtige Rolle.

„Wenn die Inflationserwartungen sinken, der nominale Leitzins jedoch konstant bleibt, steigt der reale Zinssatz, was zu einer Straffung der Geldpolitik führt, ohne dass die Bank ihre Haltung tatsächlich ändert.“

„Das MPC wird dies berücksichtigen, wenn es über den geeigneten Zeitpunkt für eine Zinssenkung entscheidet.

„Aber für die morgige Sitzung ändern die heutigen Inflationszahlen nichts an unserer bereits in unserer Vorschau dargelegten Ansicht, dass das MPC wahrscheinlich die Botschaft vermitteln wird, dass es eine Zinssenkung in diesem Jahr im Auge hat, aber die Hürde, dies zu tun ist noch nicht überwunden.“

„Wir glauben nicht, dass die Daten den Ausschlag für die BoE-Sitzung geben werden“, sagten Matthew Swannell, Dani Stoilova und Gerardo Martinez von BNP Paribas.

„Ein Schwerpunkt wird die Stimmenaufteilung sein, wobei die größte Unsicherheit darüber besteht, ob der Falke Jonathan Haskel seine Stimme von einer Stimmenerhöhung um 25 Basispunkte (Basispunkt) auf „Halten“ umstellt.

„Nach eigenen Angaben war seine Abstimmung im Februar für eine Erhöhung ‚fein ausgewogen‘, daher ist es schwierig zu sagen, wie er morgen abstimmen wird.

„Wir gehen davon aus, dass er trotz des Rückgangs der Kerndienstleistungsinflation der BoE im Februar – dem Haskel offenbar einiges Gewicht beimisst – weitere Beweise dafür benötigen wird, dass sich die Inflation auf einem Abwärtstrend befindet, bevor er sein Votum anpasst. Wir erwarten eine unveränderte Stimmenverteilung.“

Das würde bedeuten, dass wahrscheinlich nur einer der neunköpfigen Kommissionen der Meinung ist, dass die Voraussetzungen für eine Kürzung gegeben sind.

Ökonomen sind sich im Allgemeinen einig, dass es später in diesem Jahr zu Zinssenkungen kommen wird – die Bank hat dies kürzlich ebenfalls signalisiert –, sind sich jedoch weniger sicher, wann die Senkungen erfolgen werden.

Für Rob Morgan, Chef-Investmentanalyst bei Charles Stanley, werden Hypotheken und andere Formen der Kreditaufnahme nicht direkt von der Inflation beeinflusst.

„Viele Produkte werden jedoch von den Erwartungen an den Leitzins der Bank of England beeinflusst, der davon beeinflusst wird“, sagte Morgan.

„In letzter Zeit haben die Kreditgeber die Zinsen leicht erhöht, nachdem die Hoffnungen auf eine frühere Reihe von Zinssenkungen nachgelassen hatten. Die heutigen Zahlen tragen kaum dazu bei, diese Erwartungen zu ändern, da sie bereits in den Marktzinsen verankert sind. Wenn die Inflation jedoch auf einem Abwärtstrend bleibt und wie vorhergesagt später in diesem Jahr Zinssenkungen eintreten, dürften die Kreditkosten etwas sinken. Allerdings werden etwaige Rückgänge im Vergleich zum starken Anstieg seit Anfang 2022 bescheiden ausfallen.“

Lakhani fügte hinzu: „Niedrigere Zinssätze wären eine gute Nachricht für Hypothekeninhaber, unabhängig davon, ob sie eine variable Hypothek oder eine Tracker-Hypothek haben oder dieses Jahr eine Umschuldung vornehmen müssen.“

„Höhere Hypothekenzinsen, die von den Leitzinserwartungen beeinflusst werden, haben Hypothekeninhaber hart getroffen. Der angegebene monatliche Zinssatz für einen 2-jährigen festen Hypothekendarlehenszins (LTV) 75 % betrug im Januar 2022 1,64 %.

„Der notierte Hypothekenzins für die gleiche Art von Produkt beträgt zwei Jahre später 4,73 %. Für eine 25-jährige Hypothek von 200.000 £ bedeutet das eine zusätzliche Zahlung von 325 £ pro Monat (1.138 £ gegenüber 813 £), eine erhebliche Steigerung.“

Rajan Lakhani, Experte für persönliche Finanzen bei der Smart-Money-App Plum, erklärt, dass die Inflation das Tempo misst, mit dem die Preise für Waren und Dienstleistungen im Vereinigten Königreich steigen.

„Das ONS untersucht die Preisänderungen in den letzten 12 Monaten, um die Inflation zu berechnen. [But] Das Wichtigste bei der Inflation ist, dass ein Rückgang der Inflation, wie die heutige Ankündigung, nicht bedeutet, dass die Preise gefallen sind. Es bedeutet nur, dass die Preise im Durchschnitt weniger schnell steigen“, sagte Lakhani.

„Zum Beispiel würde das ONS den Preis von Artikeln im Februar 2023 und den Preis im Februar 2024 messen.“

Einem Index zufolge ist der durchschnittliche Immobilienpreis im Vereinigten Königreich im Jahr bis Januar 2024 um schätzungsweise 0,6 % gesunken.

Dadurch stieg der durchschnittliche Preis eines Eigenheims im Vereinigten Königreich auf 282.000 £, was 2.000 £ weniger war als zwölf Monate zuvor.

Es folgte ein Rückgang von 2,2 % in den 12 Monaten bis Dezember 2023, teilte das Office for National Statistics (ONS) mit.

In den 12 Monaten bis Januar 2024 sanken die durchschnittlichen Hauspreise in England auf 299.000 £ (Rückgang um 1,5 %), sanken in Wales auf 213.000 £ (Rückgang um 0,8 %) und stiegen in Schottland auf 190.000 £ (Anstieg um 4,8 %). .

Die durchschnittlichen Immobilienpreise stiegen in Nordirland im Jahr bis zum vierten Quartal 2023 um 1,4 % auf 178.000 £.

Innerhalb der englischen Regionen war die jährliche Immobilienpreisinflation im Nordwesten am höchsten, wo die Preise in den 12 Monaten bis Januar um 1,0 % stiegen.

London war die englische Region mit der niedrigsten jährlichen Inflation der Immobilienpreise, wobei die Preise in den 12 Monaten bis Januar um 3,9 % fielen.

Die Inflation sinkt in Richtung des offiziellen Jahresziels von 2 Prozent; Die Wirtschaft dürfte inzwischen ihre flache Rezession überwunden haben. Weitere Steuersenkungen stehen bevor. Doch die Wähler hören nicht mehr zu. Sie haben sich schon vor langer Zeit entschieden.

Die Gründe für die Niederlage der Konservativen werden größtenteils nicht darin liegen, was in den nächsten Monaten passiert, sondern in dem, was in den letzten Jahren passiert ist – und zwar seit der Bildung der ersten konservativ dominierten Regierung im Jahr 2010. Veränderungen scheinen unvermeidlich.

Luke Murphy, stellvertretender Direktor für Infrastruktur und Wohnen beim ippr, sagte gegenüber The Independent, dass das strukturelle Problem des britischen Wohnungsmarktes mit mangelndem Angebot immer noch der Hauptgrund für Mieterhöhungen sei.

„Es ist eine grundlegende Versorgungsfrage, wir bauen seit Jahrzehnten nicht genug Häuser und das sind alle Arten von Häusern.“ Es geht nicht nur um die Anzahl, sondern darum, noch viel mehr wirklich bezahlbare Sozialwohnungen zu bauen.

„Unsere Analyse zeigt, dass es in einem Jahrzehnt einen Wohnungsmangel von vier Millionen gibt und wir bei weitem nicht so viele bezahlbare Wohnungen bauen können, wie wir brauchen.“ Und das hat die Auswirkungen auf die Mieten, die wir sehen.“

Cara Pacitti, Senior Economist bei der Resolution Foundation, sagte, dass die Durchschnittsmiete im Vereinigten Königreich jetzt ein Fünftel höher sei als vor der Pandemie im Februar 2020.

„Da die Inflation sinkt und das Gewinnwachstum nachlässt, können wir am Horizont mit besseren Nachrichten rechnen, und tatsächlich verzeichneten die Marktdaten zu Mietpreisen für Neuvermietungen in den letzten Monaten ein langsameres Wachstum. Doch selbst wenn wir eine Abschwächung des Mietpreiswachstums beobachten, wird die Privatmiete nach wie vor die bei weitem am wenigsten erschwingliche, sicherste und qualitativ schlechteste Wohnung bleiben.“

Die durchschnittliche Monatsmiete im Vereinigten Königreich beträgt jetzt 1.238 £, was 102 £ mehr ist als vor 12 Monaten.

Allerdings sanken die durchschnittlichen Hauspreise in den 12 Monaten bis Januar 2024 um 0,6 Prozent. In England sanken sie um 1,5 Prozent und in Wales um 0,8 Prozent, stiegen aber in Schottland um 4,8 Prozent.

Die britische Inflation ist auf 3,4 Prozent zurückgegangen, den niedrigsten Stand seit mehr als zweieinhalb Jahren, was die Hoffnungen nährt, dass die Bank of England im Sommer versuchen könnte, die Zinsen zu senken.

Der stärker als erwartete Rückgang ist ein großer Segen für Rishi Sunak, der die Reduzierung der Inflation zu einem seiner wichtigsten Wirtschaftsversprechen gemacht hat. Ein weiteres wichtiges Ziel der Bank ist es, die Inflation auf 2 Prozent zu senken.

Dies ist der niedrigste Inflationsstand seit September 2021. Obwohl die Inflation sinkt, bedeutet dies nicht, dass die Preise fallen, sondern nur, dass sie langsamer steigen.