Dies ist keine Anlageberatung. Der Autor hält keine Position in einer der genannten Aktien. Wccftech.com verfügt über eine Offenlegungs- und Ethikrichtlinie.
Während die Meme-Aktienmanie 2.0 ihren zweiten Tag erreicht, werden links, rechts und in der Mitte Rekorde gebrochen. Der Erzfeind der Einzelhändler – diese lästigen institutionellen Leerverkäufer – tappt jedoch vorerst nicht in die Gamma-Falle, was aller Wahrscheinlichkeit nach die Gewinne von GameStop, AMC und den anderen im Einzelhandel beliebten Namen, wenn überhaupt, begrenzen wird sonst bleibt gleich.
Die implizite Volatilität von GameStop steigt viel schneller als während des historischen Laufs 2021
Die Klasse A von GameStop Corp. liegt derzeit bei 60,38 $, ein Plus von 29,93 $ oder 98,29 %.
❖ Anstieg um 444,45 % seit Monatsbeginn
❖ Anstieg um 244,44 % seit Jahresbeginn
❖ Anstieg um 503,2 % gegenüber dem 52-Wochen-Schlusstief von 10,01 $ am 22. April 2024
❖ Wäre der höchste Schlusskurs seit dem 22. November 2021, als der Kurs bei 61,89 $ schloss
❖ Am…— *Walter Bloomberg (@DeItaone) 14. Mai 2024
GameStop verzeichnete während der heutigen vorbörslichen Handelssitzung Rekorde, wobei die Aktie im Vergleich zu ihrem 52-Wochen-Tief (Schlusskurs) von 10,01 US-Dollar am 22. April 2024 um über 500 Prozent zulegte.
IV in $GME schien viel schneller zu reagieren als im Jahr 1921. Wie Sie hier sehen können, liegen die IVs am Geld bei nahezu 300 %.
Ich denke, dass dies gegen Memes im 21er-Stil wirken könnte, da höhere IVs Anrufkäufer abschrecken. pic.twitter.com/xpfi9Z7jHV
– SpotGamma (@spotgamma) 14. Mai 2024
Wie SpotGamma jedoch feststellte, übersteigt die Steigerungsrate der impliziten Volatilität von GameStop die während der Meme-Aktienmanie im Jahr 2021 beobachtete.
Beachten Sie, dass GameStop implizite Volatilität für 30-DTE-Optionen (Days To Expiration). übertrifft seine historische Volatilität bei 20-DTE-Optionen deutlich.
Beachten Sie auch, dass GameStop im Jahr 2021 30-Tage-Durchschnitt der impliziten Volatilität (IV) Es hat 3 Wochen gedauert, bis das Maximum erreicht war. Dieses Mal hat die implizite Volatilität der Aktie jedoch innerhalb von nur 48 Stunden 50 Prozent des Höchstwerts IV von 2021 überschritten!
Dieser rasante Anstieg der impliziten Volatilität führt zu einem Anstieg der Werte von Call-Optionen, die nicht im Geld sind, bei GameStop, was einen anhaltenden Gamma-Squeeze erheblich erschwert. Zur Erinnerung: Ein Gamma-Squeeze ist eine negative Rückkopplungsschleife, bei der eine große Anhäufung von Call-Optionskaufaktivitäten, die nicht im Geld sind, bei einer Aktie die Händler dazu zwingt, ihr Negativ-Delta-Risiko durch den Kauf der zugrunde liegenden Aktie abzusichern, wodurch mehr entsteht nach oben und verstärkt die Rückkopplungsschleife.
GameStop $GME Leerverkäufer werden derzeit voraussichtlich mehr als 1,2 Milliarden US-Dollar auf dem Papier verlieren, heute bei 48,75 US-Dollar (+54 %) vorbörslich und mehr als 2 Milliarden US-Dollar auf dem Papier seit Montag – Ortex$GME ist seit dem 2. Mai um über 450 % gestiegen, einschließlich vorbörslicher Zuwächse von 100 %. [Be Careful Fam]
Leerverkäufer: 😭 pic.twitter.com/EQvdpmpxAy
— Wall St Engine (@wallstengine) 14. Mai 2024
GameStop-Leerverkäufer sitzen seit Montag nun bei Papierverlusten in Höhe von rund 2 Milliarden US-Dollar. Zur Veranschaulichung: Der Leerverkaufsanteil der Aktie lag am 30. April bei etwa 27 Prozent des Streubesitzes.
Fürs Protokoll @SquawkCNBC @BeckyQuick Die $GME Die Short-Position beträgt etwa 1/5 der Größe von 2021.
Während Short-Positionen Probleme bereiten, handelt es sich bei einer Short-Zinsquote von 17,3 % in der aktuellen Version nicht um eine Short-Squeeze-getriebene Geschichte. pic.twitter.com/Bsyd4VQn4f— Tom Hearden (@followtheh) 14. Mai 2024
Insgesamt scheinen die Verluste jedoch beherrschbar zu sein, was auf das derzeit relativ verhaltene Short-Interesse von 17,3 Prozent an GameStop-Aktien zurückzuführen ist.
Der größte Gewinner der GameStop-Explosion scheint vorerst der CEO Ryan Cohen zu sein, dessen Nettovermögen um etwa 10 % gestiegen ist 1 Milliarde Dollar seit Montag.
Zum Zeitpunkt des Verfassens dieses Artikels wird die Aktie wieder bei rund 52 US-Dollar pro Aktie gehandelt, nachdem sie im vorbörslichen Handel einen Höchststand von 80 US-Dollar erreicht hatte.
Denken Sie daran, dass Gamestop eine AKTIE ist, die mit einem Unternehmen verbunden ist, das seit fast vier Jahren stagnierende Umsätze und Bruttogewinne verzeichnet. Es ist wahr, dass es sich als etwas anderes neu erfinden könnte, wenn es versuchen könnte, hier in ein riesiges Angebot einzusteigen, aber wenn es gut wäre, hätte Best Buy sie schon seit Ewigkeiten gekauft …
— Jim Cramer (@jimcramer) 14. Mai 2024
Etwas leichter gesagt: Der Cramer-Fluch wirkt nun dem Überhang der erhöhten impliziten Volatilität entgegen.
Affinitätsbewegungen
Der kometenhafte Aufstieg von GameStop hat zu einem geführt Explosion der Popularität auch anderer Aktien, darunter Alibaba und AMC Entertainment.
Interessanterweise hat AMC erhöht 250 Millionen Dollar Heute früh durch den Verkauf von 72,5 Millionen Aktien zu einem Durchschnittspreis von 3,45 US-Dollar pro Aktie.
GS HF VIP-Long-Positionen vs. die meisten Short-Positionen sanken gestern um etwa 6 %.
Mike Toomey von JEF: HF-Long/Short-Spread jetzt -7,8 %, eine Bewegung von -4,2σ … der schlechteste Tag seit 2021 und der drittschlechteste einzelne Tag im letzten Jahrzehnt. pic.twitter.com/tVb7ZkOROa
— Yaron Naymark (@1MainCapital) 14. Mai 2024
Angesichts der Breite dieser Bewegungen liegt der Short-Hedgefonds-Korb nun natürlich chronisch schlechter als der Long-Korb um etwa 7,8 Prozent, was einer Standardabweichung von 4,2 entspricht.
Das Letzte $GME Die Manie war im Januar 2021. Trotz des GME-Einbruchs in diesem Monat stieg der S&P 500 danach sieben Monate in Folge und erreichte seinen Höhepunkt erst im darauffolgenden Januar; stieg in dieser Zeit um 29 %. pic.twitter.com/gssVSsjYBI
— ForexLive (@ForexLive) 14. Mai 2024
Positiv zu vermerken ist, dass die Meme-Aktienmanie des Jahres 2021 tatsächlich zu längeren Gewinnen für den S&P 500 führte, was ein gutes Zeichen für die unmittelbaren Aussichten des Marktes ist.