Blockchain-Analysen, die von einem Nansen-Forscher durchgeführt wurden, haben die Abflüsse von Ether (ETH) und Stablecoins von zentralisierten Börsen nach dem Zusammenbruch von FTX aufgezeigt.
Nansen-Research-Analystin Sandra Leow hat auf Twitter einen Thread gepostet, in dem sie den aktuellen Stand der dezentralen Finanzierung (DeFi) auspackt, mit einem besonderen Fokus auf die Bewegung von ETH und Stablecoins von Börsen.
So wie es aussieht, enthält der Ethereum 2.0-Depotvertrag über 15 Millionen ETH, während etwa 4 Millionen Wrapped ETH im WETH-Depotvertrag gehalten werden. Die Web3-Infrastrukturentwicklungs- und Investmentfirma Jump Trading hält über 2 Millionen ETH-Token und ist der drittgrößte Inhaber von ETH im Ökosystem.
Der aktuelle Stand von DeFi in @nansen_ai Diagramme
— sandra lmeow (@sandraaleow) 22. November 2022
Binance-, Kraken-, Bitfinex- und Gemini-Wallets sind in der Liste der größten ETH-Guthaben aufgeführt, während die Arbitrum Layer 2 Roll-Up Bridge ebenfalls eine beträchtliche Menge an Ether enthält.
Wie Leow in Korrespondenz mit Cointelegraph erklärte, kann der prozentuale Anstieg der in Smart Contracts gehaltenen ETH als Indikator dafür angesehen werden, dass ETH in verschiedene DeFi-Produkte fließt. Dazu gehören dezentrale Börsen, Staking-Verträge und Depotdienste.
Der jüngste Zusammenbruch von FTX hat möglicherweise auch zu Befürchtungen bei Benutzern geführt, die Vermögenswerte bei Drittverwahrern wie zentralisierten Börsen halten. Leow hob die Tatsache hervor, dass die Sicherheit von an Börsen gehaltenen Geldern möglicherweise nicht garantiert ist:
„Es gibt eine Erweiterung für das Zitat „Nicht deine Schlüssel, nicht deine Münzen“, und das ist in Zeiten wie diesen besonders wichtig.“
Laut dem Exchange Flow Dashboard von Nansen sticht Jump Trading als eine Einheit mit erheblichen Abhebungsvolumina von Börsen im Vergleich zu ihren Einlagen hervor. Leow stellte eine Reihe möglicher Gründe für die Token-Bewegungen von Jump Trading vor und verwies auf die Exposition des Unternehmens gegenüber Liquidity Hub Serum (SRM)-Token:
„Aufgrund ihrer Exposition gegenüber dem FTX-Fallout mussten sie einige Token von Börsen abladen, die Liquidität benötigten. In den letzten 7D haben wir gesehen, wie Jump Trading ETH, BUSD, USDC, USDT, SNX, HFT, CHZ, CVX und verschiedene andere Token von mehreren Börsen zurückgezogen hat.“
Eine beträchtliche Menge an ETH ist in den letzten sieben Tagen auch aus einer Reihe von großen Börsen geflossen. ETH im Wert von 829 Millionen Dollar floss von Gemini ab, während Upbit sah, wie ETH 797 Millionen Dollar von seinem Konto abgezogen wurden. 597 Millionen Dollar an ETH flossen aus Coinbase ab, während Bitfinex auch ETH im Wert von rund 542 Millionen Dollar von seiner Plattform abziehen sah.
In der vergangenen Woche wurde auch eine beträchtliche Menge an Stablecoins von den Börsen abgezogen. Stabelcoins im Wert von 294 Millionen Dollar flossen aus Gemini heraus, während Bitfinex sah, wie 173 Millionen Dollar von seiner Plattform abgezogen wurden. KuCoin und Coinbase folgten, wobei Stablecoins im Wert von 138 Millionen US-Dollar bzw. 108 Millionen US-Dollar von den beiden Börsen abgezogen wurden.
Leow ging auch auf die Bewegung von Stablecoins ein und sagte Cointelegraph, dass Abflüsse typischerweise darauf hindeuten, dass Benutzer an der Seitenlinie stehen und kein Kapital in den Kryptowährungsraum fließt:
„Vielleicht verringert die Ansteckung des Marktes und der anhaltende Bärenmarkt den Appetit der Händler, aktiv zu investieren und sich in den Raum einzumischen.“
Nansen hat seinen Teil dazu beigetragen, wichtige Erkenntnisse zu wichtigen Ökosystemereignissen im Jahr 2022 zu liefern. Das Blockchain-Analyseunternehmen hat sich mit On-Chain-Daten befasst, um den Zusammenbruch von Terra im Mai 2022 zusammenzusetzen.
Dann folgte ein tiefer Einblick in den Zusammenbruch von FTX, wobei Beweise auf eine Absprache zwischen der Börse und dem Krypto-Handelsunternehmen Alameda Research hindeuteten. Beide Firmen wurden von Sam Bankman-Fried gegründet und kontrolliert.