Die Schweizer Bank Credit Suisse sagte am Donnerstag, sie werde ihre Finanzen stützen und bis zu 54 Milliarden US-Dollar von der Zentralbank leihen, nachdem ihre Aktien gefallen seien, was andere große europäische Kreditgeber nach Bankenpleiten in den Vereinigten Staaten in die Tiefe ziehen würde.
Die Credit Suisse sagte, sie werde eine Option ausüben, um bis zu 50 Milliarden Franken (53,7 Milliarden US-Dollar) von der Zentralbank zu leihen.
„Diese zusätzliche Liquidität würde das Kerngeschäft und die Kunden der Credit Suisse unterstützen, da die Credit Suisse die notwendigen Schritte unternimmt, um eine einfachere und stärker auf die Kundenbedürfnisse ausgerichtete Bank zu schaffen“, sagte die Bank.
Nach dem jüngsten Zusammenbruch der Silicon Valley Bank und der Signature Bank in den USA, die neue Befürchtungen über die Gesundheit der Finanzinstitute schürten, verloren die Aktien der Credit Suisse am Mittwoch zeitweise mehr als ein Viertel ihres Wertes.
Der Aktienkurs erreichte ein Rekordtief, nachdem der größte Anteilseigner der Bank – die saudische Nationalbank – den Nachrichtenagenturen mitgeteilt hatte, dass sie kein Geld mehr in den Schweizer Kreditgeber stecken würde, der lange vor dem Zusammenbruch der US-Banken von Problemen geplagt war. Die saudische Bank versucht, Regulierungen zu vermeiden, die bei einer Beteiligung von über 10 % greifen, und hat rund 1,5 Milliarden Schweizer Franken investiert, um eine Beteiligung knapp unter dieser Schwelle zu erwerben.
Die Turbulenzen führten zu einer automatischen Handelspause der Credit Suisse-Aktien auf dem Schweizer Markt und ließen die Aktien anderer europäischer Banken teilweise zweistellig fallen.
Bei einer Rede am Mittwoch auf einer Finanzkonferenz in der saudischen Hauptstadt Riad verteidigte der Verwaltungsratspräsident der Credit Suisse, Axel Lehmann, die Bank mit den Worten: „Wir haben die Medizin bereits genommen“, um Risiken zu reduzieren.
Auf die Frage, ob er staatliche Hilfen künftig ausschließen würde, sagte er: „Das ist kein Thema. … Wir sind reguliert. Wir haben starke Kapitalquoten, eine sehr starke Bilanz. Wir sind alle Mann an Deck, also ist das überhaupt kein Thema.“
Die Schweizer Notenbank kündigte am späten Mittwoch ihre Handlungsbereitschaft an und sagte, sie werde die Credit Suisse bei Bedarf unterstützen. Ob die Unterstützung in Form von Bargeld oder Krediten oder anderen Hilfen erfolgen würde, wurde in einer Erklärung der Bank nicht angegeben. Die Aufsichtsbehörden sagten, sie glaubten, die Bank habe genug Geld, um ihren Verpflichtungen nachzukommen.
Einen Tag zuvor berichtete die Credit Suisse, dass Manager per Ende letzten Jahres «wesentliche Schwächen» in den internen Kontrollen der Bank zur Finanzberichterstattung festgestellt hätten. Das schürte neue Zweifel an der Fähigkeit der Bank, den Sturm zu überstehen.
Die Aktie der Credit Suisse fiel um etwa 30 % auf etwa 1,6 Schweizer Franken (1,73 USD), bevor sie bei Handelsschluss an der SIX einen Verlust von 24 % bei 1,70 Franken (1,83 USD) hinnehmen musste. Auf seinem Tiefststand war der Preis gegenüber Februar 2021 um mehr als 85 % gefallen.
Nach der gemeinsamen Ankündigung der Schweizerischen Nationalbank und der Eidgenössischen Finanzmarktaufsicht machte die Aktie auch an der Wall Street wieder etwas Boden gut.
Die Aktie hat einen langen, anhaltenden Rückgang erlitten: 2007 kostete die Aktie der Bank mehr als 80 Franken (86,71 $).
Angesichts der Besorgnis über die Möglichkeit weiterer versteckter Probleme im Bankensystem verkauften die Anleger schnell Bankaktien.
Die französische Societe Generale SA verlor zeitweise 12 %. Die französische BNP Paribas fiel um mehr als 10 %. Die deutsche Deutsche Bank stürzte um 8 % ab, und die britische Barclays Bank verlor fast 8 %. Der Handel in den beiden französischen Banken wurde kurzzeitig ausgesetzt.
Der STOXX Banks Index von 21 führenden europäischen Kreditgebern fiel um 8,4 % nach relativer Ruhe an den Märkten am Dienstag.
Die Aktien an den US-Märkten waren am Mittwoch gemischt, wobei der Nasdaq Composite um 0,1 % höher kletterte, während der S&P 500 um 0,7 % fiel. Der Dow Jones Industrial Average schloss 0,9 % niedriger, nachdem er zu Beginn der Sitzung größere Verluste verzeichnet hatte.
Japanische Banken setzten ihren Abwärtstrend fort, wobei Resona Holdings, die Nummer 5 der Nation, um 5 % fiel, während andere große Banken um mehr als 3 % einbrachen.
Die Turbulenzen kamen einen Tag vor einer Sitzung der Europäischen Zentralbank. Präsidentin Christine Lagarde sagte letzte Woche vor dem Scheitern der USA, dass die Bank die Zinssätze „sehr wahrscheinlich“ um einen halben Prozentpunkt erhöhen werde, um die Inflation zu bekämpfen. Die Märkte beobachteten genau, ob sich die Bank trotz der jüngsten Turbulenzen durchsetzt.
Die Credit Suisse sei „eine viel größere Sorge für die Weltwirtschaft“ als die kollabierten mittelgroßen US-Banken, sagte Andrew Kenningham, Chefökonom für Europa bei Capital Economics.
Sie hat mehrere Tochtergesellschaften ausserhalb der Schweiz und betreibt den Handel für Hedgefonds.
„Die Credit Suisse ist nicht nur ein Schweizer Problem, sondern ein globales“, sagte er.
Er merkte jedoch an, dass die „Probleme der Bank wohlbekannt seien und daher weder Investoren noch politische Entscheidungsträger völlig schockieren würden“.
Die Probleme „werfen erneut die Frage auf, ob dies der Beginn einer globalen Krise oder nur ein weiterer ‚idiosynkratischer‘ Fall ist“, sagte Kenningham in einer Notiz ist nicht die einzige Bank, die in den letzten Jahren mit schwacher Profitabilität zu kämpfen hatte.“
Beim Verlassen einer Filiale der Credit Suisse in Genf sagte Fady Rachid, er und seine Frau machten sich Sorgen um die Gesundheit der Bank. Er wollte etwas Geld an die UBS überweisen.
„Ich kann kaum glauben, dass die Credit Suisse in der Lage sein wird, diese Probleme loszuwerden und sie zu überwinden“, sagte Rachid, ein 56-jähriger Arzt.
Die Anleger reagierten auf „ein umfassenderes strukturelles Problem“ im Bankwesen nach einer langen Phase niedriger Zinsen und einer „sehr, sehr lockeren Geldpolitik“, sagte Sascha Steffen, Professor für Finanzen an der Frankfurt School of Finance & Management.
Um eine gewisse Rendite zu erwirtschaften, „mussten die Banken mehr Risiken eingehen, und einige Banken taten dies umsichtiger als andere“.
Die europäischen Finanzminister sagten diese Woche, dass ihr Bankensystem nicht direkt von US-Bankpleiten betroffen sei.
Europa hat nach der globalen Finanzkrise, die auf den Zusammenbruch der US-Investmentbank Lehman Brothers im Jahr 2008 folgte, seine Bankensicherheit verstärkt, indem die Aufsicht über die größten Banken an die Zentralbank übertragen wurde, so Analysten.
Die Mutterbank der Credit Suisse ist nicht Teil der EU-Aufsicht, hat aber Niederlassungen in mehreren europäischen Ländern, die es sind. Als eine von 30 sogenannten global systemrelevanten Banken (G-SIBs) unterliegt die Credit Suisse internationalen Vorschriften, die sie dazu verpflichten, finanzielle Puffer gegen Verluste zu halten.
Die Schweizer Bank hat darauf gedrängt, Geld von Investoren zu sammeln und eine neue Strategie einzuführen, um eine Reihe von Problemen zu überwinden, darunter schlechte Wetten auf Hedgefonds, wiederholte Umstrukturierungen des Top-Managements und ein Spionageskandal, an dem der Zürcher Rivale UBS beteiligt war.
In einem am Dienstag veröffentlichten Geschäftsbericht gab die Credit Suisse bekannt, dass die Kundeneinlagen Ende letzten Jahres im Vergleich zum Vorjahr um 41 % oder um 159,6 Milliarden Franken (172,1 Milliarden US-Dollar) zurückgegangen sind.
(AP)